十大超人氣基金 績效天壤之別

2009-11-18
抱著超人氣的基金並不代表獲利一定成正比，檢視台灣十大超人氣基金，截至10月底共有7檔規模逾百億元，但績效表現不一，甚至落後大盤，投信業者建議，選擇基金不該盲目追捧市場熱門商品。
目前國內投信共發行302檔股票型基金，統計規模前十大的基金中，摩根富林明JF龍揚基金總受益人超過3.4萬人，人氣最高，德盛安聯全球綠能趨勢基金334億元規模最大，領先同業，從人氣基金可看出國內投資人偏好的基金類型約可分為五大類，包括台股、大中華、亞洲、新興市場和新能源。
分析這十檔人氣熱門基金共有四檔為台股基金，分別為群益馬拉松基金、群益創新科技基金、國泰小龍基金、國泰大中華基金，其一年的績效分別為47.62%、62.79%、80%、67.44%，同期台灣加權指數漲幅為65.31%，其中僅國泰旗下的小龍及大中華基金績效強壓大盤。
台股基金最獲青睞
此外，該十檔人氣基金中的新興市場基金，包括匯豐金磚動力基金、摩根富林明新興35基金一年來的基金績效為55.69%及62.3%，同期MSCI新興市場指數漲幅為74.96%；十大人氣基金當中單一國家基金保誠印度基金一年績效為64.77%，但同期間印度SENSEX指數漲幅達71.24%。
摩根富林明JF龍揚基金經理人魏如宏提醒，投資人氣基金，也要注意該市場及產業未來性，至於人氣基金之所以受到投資人歡迎，除了研究團隊、基金公司受投資人信賴外。
另外也是投資標的在當時表現優異，天時地利人和同時匯聚下，造就了人氣基金，但隨著金融環境變遷，投資標的能否持續有潛力，投資人必須留心。
凱基投信表示，從前十大人氣基金的投資標的類別可以看出，國內投資人依舊偏好熟悉度較高的台股基金，短線上台股盤面類股輪動快速，操作難度偏高，建議投資人仍以電子、傳產配置並重為佳，若遇台股回檔則以挑選明年成長性高的個股為首選。