美證管會出手 嚴查內線交易

2009-12-03 工商時報
華爾街日報引述熟悉內情人士指出，美國證管會（SEC）在過去一個月期間加強打擊內線交易，其間對券商和對沖基金發出30多張傳票。
熟悉內情人士表示，SEC的調查重點之一是，與過去3年期間保健醫療業併購案相關的可能洩密情事，部分零售業併購案也是此次調查重點之一，比如Sears控股2007年原欲收購傢俱零售商Restoration Hardware卻胎死腹中一案。
SEC此次調查範圍及於投資銀行家，比如高盛集團的銀行家在2006年至今的10多件保健醫療業併購案中所扮演的角色。SEC也調查其他顧問公司，但哪些公司接獲傳票尚不得而知。
熟悉內情人士表示，SEC發出的傳票之一，是詢問對沖基金經理人及其他人關於他們與在高盛負責保健醫療業併購案的銀行家之關係和聯絡狀況，至於SEC是否已就高盛與SEC最近所發出傳票或與任何相關聯繫內容之關係找上高盛尚不得而知。
雖然傳票範圍廣泛，且SEC正在留意案件重疊部分，但這些傳票是否觸及紐約對沖基金公司蓋倫集團的內線交易案尚不得而知。
SEC今年進行了領導階層改組，自彼時起，SEC加強監管執行力，對象包括內線交易案。SEC因為在調查馬多夫詐騙數百億美元一案上搞得亂七八糟而飽受批評。
SEC也遭美國國會調查。兩名參議員宣稱，SEC在監管對沖基金公司Pequot資本管理可能涉及內線交易上表現得過於被動﹔SEC因此重啟對該公司的調查，並發函給該公司及其創辦人表示，SEC將提議對該公司在2001年買賣微軟股票恐涉及運用內線資料一事提起民事詐欺控訴。
SEC表示，該機關現在努力要更加瞭解資訊在華爾街流通的狀況。SEC利用電腦科技檢視交易員、銀行家、律師及其他幕後市場人士交換資訊和好處的關係網絡，尤其針對在多重監督案件中浮出檯面的個人或公司。